Ročný obrat je meradlo, ktoré popisuje ročnú obchodnú činnosť fondu. Je to percento použité na preukázanie toho, koľko podielov má podielový fond podielové fondy Podielový fond je skupina peňazí zhromaždených od mnohých investorov na účely investovania do akcií, dlhopisov alebo iných cenných papierov. Podielové fondy vlastní skupina investorov a spravujú ich profesionáli. Dozviete sa viac o rôznych druhoch fondov, o tom, ako fungujú, ako aj o výhodách a kompromisoch investovania do nich alebo fondoch obchodovaných na burze (ETF) v priebehu roka.
Ročný obrat v zásade pomôže ukázať nákup alebo predaj cenných papierov v rámci podielového fondu alebo portfólia ETF. Ak je podielový fond alebo fond obchodovaný na burze Burzový obchodovaný fond (ETF) Burzový obchodovaný fond (ETF) je obľúbeným investičným prostriedkom, kde môžu byť portfóliá flexibilnejšie a diverzifikovanejšie v rámci širokej škály všetkých dostupných tried aktív. V tejto príručke sa dozviete viac o rôznych druhoch ETF. predá alebo kúpi, pomer ročného obratu fondu sa zvýši.
Ak je vyššia, potom sa s fondom pracuje aktívnejšie. Na druhej strane, ak je ročný obrat nízky, je možné dospieť k záveru, že fond je spravovaný pasívne.
Zhrnutie
- Ročný obrat je ukazovateľ, ktorý popisuje ročnú obchodnú činnosť fondu - nákupy a predaj cenných papierov ročne.
- Môže byť nízka alebo vysoká, v závislosti od toho, ako sa spravuje podielový fond alebo ETF - aktívne alebo pasívne.
- Ak chcete vypočítať pomer obratu, vydelte množstvo nových nakúpených cenných papierov a množstvo predaných cenných papierov celkovým spravovaným majetkom v podielovom fonde alebo ETF. Poskytne percentuálnu čiastku a môže sa použiť na každoročné opísanie obratu fondu.
Podielové fondy a fondy obchodované na burze (ETF)
Podielové fondy možno vysvetliť ako otvorené investičné fondy, ktoré sú spravované finančnými profesionálmi. Peniaze sa zhromažďujú od mnohých investorov a smerujú do nákupu cenných papierov, ako sú akcie alebo dlhopisy. Pre niektorých investorov je atraktívny z dôvodu profesionálneho riadenia, diverzifikačného faktora a nízkych cien.
Fondy obchodované na burze (ETF) sú druhom investičného fondu, ktorý zahŕňa cenné papiere ako akcie alebo komodity, ale obchoduje sa na burze. Podobne ako podielové fondy, aj ETF sú atraktívne pre investorov z dôvodu nízkych nákladov, ale aj ich efektívnosti v oblasti daní.
Hlavné rozdiely medzi ETF a podielovými fondmi sú v ich nákladoch, daniach a obchodovaní. Keďže ETF sa obchodujú na burze, zvyčajne sa na ne vzťahujú poplatky, ako napríklad sprostredkovateľské provízie.
ETF sú však všeobecne známe tým, že celkovo ponúkajú nižšie náklady ako podielové fondy. ETF sa tiež považujú za daňovo efektívnejšie, pretože nie sú splatené samotnými držiteľmi a predávajú svoje akcie na akciovom trhu. Akciový trh Akciový trh označuje verejné trhy, ktoré existujú na vydávanie, nákup a predaj akcií obchodujúcich na burze. výmena alebo voľnopredaj. Akcie, tiež známe ako akcie, predstavujú čiastočné vlastníctvo spoločnosti.
Výpočet ukazovateľa obratu
Ak chcete vypočítať pomer obratu, vydelte množstvo nových nakúpených cenných papierov a množstvo predaných cenných papierov celkovým spravovaným majetkom v podielovom fonde alebo ETF. Poskytne vám percentuálnu čiastku a môže byť použitý na každoročné opísanie obratu fondu. Matematický výraz je uvedený nižšie:
Ak pomer ukazuje 100%, znamená to, že všetky pozície v rámci ETF alebo podielových fondov boli kúpené a predané za posledný rok. Ak je percento obratu nízke, je možné odvodiť stratégiu zadržania.
Výpočet rýchlosti obratu celkovo preukáže rozsah zmien v držbe fondu za posledný rok.
Prečo je dôležitý ročný obrat?
Ročný obrat je dôležitý z niekoľkých dôvodov. Je to dôležité pre potenciálnych a súčasných investorov, pretože by mali preskúmať, či je fond, do ktorého investujú, aktívne alebo pasívne spravovaný. Stanovenie pomeru ročného obratu to pomôže zistiť.
Investori musia analyzovať ročný obrat, aby zabezpečili, že rozumejú ďalším nákladom, napríklad v prípade, že je fond spravovaný aktívne. Dodatočné náklady súvisiace s ďalšími transakčnými nákladmi, ako sú napríklad sprostredkovateľské poplatky, ovplyvnia celkové výnosy z investovania investora.
Vyšší ročný obrat môže mať navyše nepriaznivé daňové dôsledky. Ak existujú ďalšie ziskové obchody, bude mať vyšší zdaniteľný príjem.
Celkovo možno povedať, že hlavný význam, pokiaľ ide o ročný obrat, spočíva v možnosti vyšších nákladov zo zdanenia a zvýšenia objemu obchodovania, ktoré môžu ovplyvniť celkovú návratnosť investícií v závislosti od situácie investora a jeho hľadania.
Ročný obrat - príklad
Podielový fond investuje do 200 akcií. Počas celého roka 2020 je ich 150 vymenených. Výsledkom je ročný obrat 75%. Pre podielový fond je to vysoký obrat, a preto ho možno definovať ako aktívnejšie spravovaný fond.
Súvisiace čítania
Financie sú oficiálnym poskytovateľom globálneho certifikovaného bankového a úverového analytika (CBCA) ™. Certifikácia CBCA ™. Akreditácia certifikovaného bankového a úverového analytika (CBCA) ™ je globálnym štandardom pre úverových analytikov, ktorý pokrýva financie, účtovníctvo, úverovú analýzu, analýzu hotovostných tokov. , modelovanie zmlúv, splátky pôžičiek a ďalšie. certifikačný program, ktorý má pomôcť každému stať sa finančným analytikom svetovej úrovne. Pre ďalší postup vo vašej kariére budú užitočné ďalšie zdroje, ktoré sú uvedené nižšie:
- Investičné metódy Investičné metódy Táto príručka a prehľad investičných metód načrtáva ich hlavné spôsoby, ako sa investori snažia zarobiť peniaze a riadiť riziká na kapitálových trhoch. Investíciou je každé aktívum alebo nástroj zakúpený s úmyslom predať ich za vyššiu cenu, ako je kúpna cena v budúcom čase (kapitálové výnosy), alebo s nádejou, že dané aktívum priamo prinesie príjem (napríklad výnos z prenájmu) alebo dividendy).
- Obchodovanie s cennými papiermi Obchodovanie s cennými papiermi Cenné papiere na obchodovanie sú cenné papiere, ktoré spoločnosť kúpila za účelom dosiahnutia krátkodobého zisku. Spoločnosť môže zvoliť špekulácie s rôznymi dlhovými alebo majetkovými cennými papiermi, ak identifikuje podhodnotený cenný papier a chce pri príležitosti zužitkovať.
- Otvorené a uzavreté podielové fondy Otvorené a uzavreté podielové fondy Mnoho investorov považuje otvorené a uzavreté podielové fondy za podobné, pretože oba podielové fondy im umožňujú nízkonákladový spôsob združovania kapitálu a
- Pomer obratu majetku Pomer obratu majetku Pomer obratu majetku, tiež známy ako pomer celkového obratu majetku, meria efektivitu, s akou spoločnosť využíva svoje aktíva na výrobu predaja. Spoločnosť s vysokým pomerom obratu aktív pracuje efektívnejšie v porovnaní s konkurenciou s nižším pomerom.
