Výkaz ziskov a strát je jednou z hlavných účtovných závierok spoločnosti, ktorá zobrazuje ich zisky a straty Výkaz ziskov a strát (P&L) Výkaz ziskov a strát (P&L) alebo výkaz ziskov a strát alebo výkaz operácií je finančná správa, ktorá poskytuje súhrn výnosy, výdavky a zisky / straty spoločnosti za dané časové obdobie. Výkaz ziskov a strát ukazuje schopnosť spoločnosti generovať tržby, spravovať výdavky a vytvárať zisky. počas určitej doby. Zisk alebo strata sa určujú tak, že sa berú všetky príjmy a odčítajú sa všetky výdavky z prevádzkovej aj neprevádzkovej činnosti.
Výkaz ziskov a strát je jedným z troch výkazov. Tri finančné výkazy Tri finančné výkazy sú výkaz ziskov a strát, súvaha a výkaz peňažných tokov. Tieto tri základné vyhlásenia sa zložito používajú v podnikových financiách (vrátane finančného modelovania. Čo je finančné modelovanie. Finančné modelovanie sa vykonáva v programe Excel na predpovedanie finančnej výkonnosti spoločnosti. Prehľad toho, čo je finančné modelovanie, ako a prečo zostaviť model.) A účtovníctvo . Vo výkaze súdržne a logicky sú zobrazené výnosy, náklady, hrubý zisk, predajné a administratívne náklady spoločnosti, ďalšie výdavky a príjmy, zaplatené dane a čistý zisk.
Obrázok: Finančný kurz bezplatného účtovníctva - základy.
Výkaz je rozdelený do časových období, ktoré logicky sledujú činnosť spoločnosti. Najbežnejšie periodické členenie je mesačné (pre interné výkazníctvo), aj keď niektoré spoločnosti môžu používať cyklus trinástich období. Tieto periodické výkazy sa agregujú do celkových hodnôt pre štvrťročné a ročné výsledky.
Toto vyhlásenie je skvelým miestom na začatie finančného modelu. Čo je finančné modelovanie Finančné modelovanie sa vykonáva v programe Excel na predpovedanie finančnej výkonnosti spoločnosti. Prehľad toho, čo je finančné modelovanie, ako a prečo zostaviť model. , pretože vyžaduje najmenšie množstvo informácií zo súvahy a výkazu peňažných tokov. Z hľadiska informácií je teda výkaz ziskov a strát predchodcom ostatných dvoch základných výkazov.
Obrázok: Kurzy finančného modelovania financií.
Stiahnite si šablónu zadarmo
Zadajte svoje meno a e-mail do nižšie uvedeného formulára a stiahnite si šablónu zadarmo!
Zložky výkazu ziskov a strát
Výkaz ziskov a strát sa môže medzi rôznymi spoločnosťami mierne líšiť, pretože náklady a výnosy budú závisieť od typu prevádzkovania alebo podnikania. Existuje však niekoľko všeobecných riadkových položiek, ktoré sa bežne vyskytujú v každom výkaze ziskov a strát.
Medzi najbežnejšie položky výkazu ziskov a strát patria:
Výnosy / tržby
Výnosy z obratu Výnosy z obratu sú príjmy, ktoré spoločnosť získa z predaja tovaru alebo poskytovania služieb. V účtovníctve môžu byť výrazy „tržby“ a „výnosy“ použité a často zameniteľné a znamenať to isté. Príjem nemusí nutne znamenať prijatú hotovosť. sú výnosy spoločnosti z predaja alebo služieb zobrazené v hornej časti výkazu. Táto hodnota bude brutto nákladov spojených s vytvorením predaného tovaru alebo poskytnutím služieb. Niektoré spoločnosti majú viac zdrojov výnosov. Zdroje výnosov. Zdroje výnosov sú rôzne zdroje, z ktorých podnik zarába peniaze z predaja tovaru alebo poskytovania služieb. Druhy výnosov, ktoré podnik zaznamenáva na svojich účtoch, závisia od druhov činností, ktoré podnik vykonáva.Pozrite si kategórie a príklady, ktoré prispievajú k riadku celkových výnosov.
Náklady na predaný tovar (COGS)
Náklady na predaný tovar (COGS) sú riadkové položky, ktoré agregujú priame náklady spojené s predajom produktov s cieľom generovať výnosy. Táto spoločnosť sa môže nazývať Náklady na predaj, ak je spoločnosťou v oblasti služieb. Priame náklady môžu zahŕňať prácu, diely, materiál a alokáciu ďalších výdavkov, napríklad odpisov (vysvetlenie odpisov nájdete nižšie).
Hrubý zisk
Hrubý zisk Hrubý zisk Hrubý zisk je priamy zisk, ktorý vám zostane po odpočítaní nákladov na predaný tovar alebo „nákladov na predaj“ od tržieb z predaja. Používa sa na výpočet hrubej ziskovej marže a je to počiatočný údaj o zisku uvedený vo výkaze ziskov a strát spoločnosti. Hrubý zisk sa počíta pred prevádzkovým ziskom alebo čistým ziskom. Hrubý zisk sa počíta odčítaním nákladov na predaný tovar (alebo nákladov na predaj) od tržieb z predaja.
Výdavky na marketing, reklamu a propagáciu
Väčšina podnikateľov má nejaké výdavky spojené s predajom tovaru a / alebo služieb. Výdavky na marketing, reklamu a propagáciu sú často zoskupené, pretože ide o podobné náklady spojené s predajom.
Všeobecné a administratívne náklady
SG&A výdavky SG&A SG&A zahŕňa všetky nevýrobné náklady, ktoré vzniknú spoločnosti v danom období. Zahŕňa to výdavky ako nájom, reklama, marketing, účtovníctvo, súdne spory, cestovanie, strava, platy manažmentu, bonusy a ďalšie. Príležitostne môže zahŕňať aj odpisy, ktoré zahŕňajú predajnú, všeobecnú a administratívnu časť, ktorá obsahuje všetky ďalšie nepriame náklady spojené s prevádzkou podniku. Patria sem platy a mzdy, nájomné a kancelárske výdavky, poistenie, cestovné náklady a niekedy aj amortizácia spolu s ďalšími prevádzkovými nákladmi. Účtovné jednotky sa však môžu rozhodnúť oddeliť odpisy a amortizáciu vo svojej vlastnej časti.
EBITDA
EBITDA EBITDA EBITDA alebo zisk pred úrokom, zdanením, odpismi a amortizáciou sú zisky spoločnosti pred vykonaním ktoréhokoľvek z týchto čistých odpočtov. EBITDA sa zameriava na prevádzkové rozhodnutia podniku, pretože sa zameriava na ziskovosť podniku z hlavných operácií pred dopadom kapitálovej štruktúry. Vzorec, príklady, hoci nie sú uvedené vo všetkých výkazoch ziskov a strát, znamená zisk pred úrokmi, zdanením, odpismi a amortizáciou. Vypočíta sa tak, že sa od hrubého zisku odpočíta PVA náklady (bez amortizácie a odpisov).
Náklady na odpisy a amortizáciu
Odpisy Odpisové náklady Odpisové náklady sa používajú na zníženie hodnoty budov, nehnuteľností a zariadení tak, aby zodpovedali ich použitiu a opotrebovaniu v priebehu času. Náklady na odpisy sa používajú na lepšie vyjadrenie nákladov a hodnoty dlhodobého majetku, pretože súvisia s výnosom, ktorý generuje. a amortizácia sú nepeňažné nepeňažné náklady Nepeňažné náklady sa uvádzajú vo výkaze ziskov a strát, pretože účtovné zásady vyžadujú ich zaznamenanie napriek skutočnosti, že za ne v skutočnosti nie je zaplatená hotovosť. výdavky, ktoré vytvárajú účtovníci na rozloženie nákladov na kapitálové aktíva, ako sú nehnuteľnosti, stroje a zariadenia (PP&E PP&E (nehnuteľnosti, stroje a zariadenia), PP&E (nehnuteľnosti, stroje a zariadenia) sú jedným z hlavných dlhodobých aktív v súvahe. Na PP&E má vplyv Capex, Odpisy,a akvizície / dispozície investičného majetku. Tieto aktíva zohrávajú kľúčovú úlohu pri finančnom plánovaní a analýze operácií spoločnosti a budúcich výdavkov).
Prevádzkový príjem (alebo EBIT)
Prevádzkový príjem predstavuje zisk získaný z bežných obchodných operácií. Inými slovami, ide o zisk predtým, ako sa od výnosov odpočítajú akékoľvek prevádzkové príjmy, prevádzkové náklady, úroky alebo dane. EBIT Sprievodca EBIT EBIT predstavuje zisk pred úrokmi a zdanením a je jedným z posledných medzisúčtov vo výkaze ziskov a strát pred čistým príjmom. EBIT sa tiež niekedy označuje ako prevádzkový príjem a nazýva sa to preto, lebo sa zistí odpočítaním všetkých prevádzkových výdavkov (výrobné a nevýrobné náklady) od tržieb z predaja. je termín bežne používaný vo finančníctve a znamená zárobok pred úrokmi a zdanením.
Úrok
Úrokové náklady Úrokové náklady Úrokové náklady vznikajú spoločnosti, ktorá financuje dlh alebo kapitál. Úrok sa nachádza vo výkaze ziskov a strát, ale je možné ho vypočítať aj prostredníctvom dlhového plánu. Plán by mal načrtnúť všetky hlavné časti dlhu, ktoré má spoločnosť vo svojej súvahe, a vypočítať úrok vynásobením hodnoty. Je bežné, že spoločnosti rozdelia úrokové náklady a úrokové výnosy ako samostatnú riadkovú položku vo výkaze ziskov a strát. To sa deje s cieľom vyrovnať rozdiel medzi EBIT a EBT. Úrokový náklad je určený dlhovým harmonogramom. Časový rozvrh dlhu Časový rozvrh dlhu predstavuje všetok dlh, ktorý má podnik v časovom rozvrhu, na základe jeho splatnosti a úrokovej sadzby. Vo finančnom modelovaní toky úrokových výdavkov
Ďalšie výdavky
Podniky majú často ďalšie výdavky, ktoré sú pre ich odvetvie jedinečné. Medzi ďalšie výdavky môžu patriť napríklad plnenie, technológia, výskum a vývoj. Výskum a vývoj (R&D) Výskum a vývoj (R&D) je proces, pri ktorom spoločnosť získava nové poznatky a používa ich na vylepšenie existujúcich produktov a uvedenie nových do svojich prevádzok. . Výskum a vývoj je systematické skúmanie s cieľom zaviesť inovácie do súčasnej ponuky produktov spoločnosti. (R&D), skladová kompenzácia Skladová kompenzácia Skladová kompenzácia (tiež nazývaná Akciová kompenzácia alebo Majetková kompenzácia) je spôsob vyplácania zamestnancov a riaditeľov spoločnosti majetkovými podielmi v podniku.Spravidla sa používa na motiváciu zamestnancov nad rámec ich bežných peňažných kompenzácií a na zosúladenie ich záujmov so záujmami spoločnosti. (SBC), zníženia hodnoty Zníženie hodnoty Zníženie hodnoty dlhodobého majetku možno označiť ako náhly pokles reálnej hodnoty v dôsledku fyzického poškodenia, zmeny v existujúcich zákonoch vedúce k trvalému poklesu, zastaranie technológie atď. V prípade dlhodobého majetku zníženie hodnoty, spoločnosť musí znížiť svoju účtovnú hodnotu, zisky / straty z predaja investícií, devízové vplyvy a mnoho ďalších výdavkov, ktoré sú špecifické pre dané odvetvie alebo spoločnosť.V prípade znehodnotenia investičného majetku musí spoločnosť znížiť svoju účtovnú hodnotu, zisky / straty z predaja investícií, devízové vplyvy a mnoho ďalších výdavkov, ktoré sú špecifické pre dané odvetvie alebo spoločnosť.V prípade zníženia hodnoty fixného majetku musí spoločnosť znížiť svoju účtovnú hodnotu, zisky / straty z predaja investícií, devízové vplyvy a mnoho ďalších výdavkov, ktoré sú špecifické pre dané odvetvie alebo spoločnosť.
EBT (príjem pred zdanením)
EBT zisk pred zdanením (EBT) zisk pred zdanením (EBT) sa zistí odpočítaním všetkých príslušných prevádzkových nákladov a úrokových nákladov od výnosov z predaja. Zisk pred zdanením sa používa na analýzu ziskovosti spoločnosti bez dopadu jej daňového režimu. Vďaka tomu sú spoločnosti v rôznych štátoch alebo krajinách ľahšie porovnateľné. Znamená to zisk pred zdanením, tiež známy ako príjem pred zdanením, ktorý sa zistí odpočítaním úrokových nákladov od prevádzkových výnosov. Toto je konečný medzisúčet pred dosiahnutím čistého príjmu.
Dane z príjmu
Účtovníctvo daní z príjmu Dane z príjmu Dane z príjmov a ich účtovníctvo je kľúčovou oblasťou podnikových financií. Koncepčné pochopenie účtovania daní z príjmu umožňuje spoločnosti udržať si finančnú flexibilitu. Daň je zložité pole, v ktorom sa treba orientovať, a často mätie aj tých najšikovnejších finančných analytikov. pozri príslušné dane účtované z príjmu pred zdanením. Celkové daňové výdavky môžu pozostávať zo súčasných daní aj z daní budúcich.
Čistý príjem
Čistý príjem Čistý príjem Čistý príjem je kľúčovou riadkovou položkou nielen vo výkaze ziskov a strát, ale aj vo všetkých troch základných finančných výkazoch. Čistý zisk sa síce dosiahne prostredníctvom výkazu ziskov a strát, ale použije sa aj v súvahe aj vo výkaze peňažných tokov. sa počíta odpočítaním dane z príjmu od príjmu pred zdanením. Toto je suma, ktorá plynie do nerozdeleného zisku v súvahe po odpočítaní dividend.
Skutočný príklad výkazu ziskov a strát
Ďalej uvádzame príklad konsolidovaného výkazu operácií alebo výkazu ziskov a strát spoločnosti Amazon za roky končiace sa 31. decembra 2015 - 2017. Prezrite si P&L a nižšie si prečítajte jeho podrobný rozpis.
Zdroj: amazon.com
Naučte sa analyzovať výkaz ziskov a strát na kurze Finančné analýzy základov financií.
Počnúc najvyššou úrovňou vidíme, že Amazon má dva rôzne zdroje výnosov - produkty a služby - ktoré kombinujú celkový príjem.
Medzisúčet hrubého zisku neexistuje, pretože náklady na predaj sú zoskupené so všetkými ostatnými nákladmi, ktoré zahŕňajú výdavky na plnenie, marketing, technológie, obsah, všeobecné náklady a správu (G&A) a ďalšie náklady.
Po odpočítaní všetkých vyššie uvedených výdavkov sme konečne na prvom medzisúčte vo výkaze ziskov a strát, prevádzkový výnos (tiež známy ako EBIT alebo zisk pred úrokmi a daňami).
Všetko, čo je nižšie ako Prevádzkový príjem, nesúvisí s prebiehajúcou prevádzkou podniku - napríklad prevádzkové náklady, rezerva na dane z príjmu (tj. Budúce dane) a investičná činnosť podľa metódy vlastného imania (zisky alebo straty z menšinových investícií), bez daň.
Nakoniec sa dostaneme k čistému príjmu (alebo čistej strate), ktorý sa potom vydelí váženým priemerom nesplatených akcií Vážený priemer nesplatených akcií Vážený priemer nesplatených akcií sa týka počtu akcií spoločnosti vypočítaného po úprave o zmeny základného imania. za sledované obdobie. Počet vážených priemerných akcií v obehu sa používa pri výpočte metrík, ako je zisk na akciu (EPS) v účtovnej závierke spoločnosti, na určenie zisku na akciu zisk na akciu (EPS) zisk na akciu (EPS) je kľúčovou metrikou použitou na určenie podiel spoločného akcionára na zisku spoločnosti. EPS meria zisk každej spoločnej akcie (EPS).
Ako zostaviť výkaz ziskov a strát vo finančnom modeli
Po príprave kostry výkazu ziskov a strát ako takého ho možno potom integrovať do správneho finančného modelu. Typy finančných modelov Medzi najbežnejšie typy finančných modelov patria: model 3 výkazov, model DCF, model fúzií a akvizícií, model LBO, model rozpočtu. Objavte 10 najlepších typov na predpovedanie budúcej výkonnosti.
Krok 1
Najskôr zadajte historické údaje za všetky dostupné časové obdobia do šablóny výkazu ziskov a strát v programe Excel Zdroje programu Excel Naučte sa program Excel online so 100 bezplatnými výukovými programami, zdrojmi, sprievodcami a cheat hárkami pre Excel! Finančné zdroje sú najlepším spôsobom, ako sa naučiť program Excel podľa vašich vlastných podmienok. . Naformátujte historické údaje pomocou konkrétneho formátu, aby bolo možné rozlišovať medzi pevne zakódovanými údajmi a vypočítanými údajmi. Pripomíname, že bežná metóda formátovania formátovania finančného modelu Formátovanie finančného modelu je veda sama o sebe. Správnym formátovaním finančného modelu udržuje analytik konzistenciu, jasnosť a efektívnosť. takýmito údajmi je vyfarbenie ľubovoľného pevne zakódovaného vstupu modrou farbou, zatiaľ čo vypočítané údaje sa vyfarbia alebo sa údaje spoja čiernou farbou. To umožňuje používateľovi a čitateľovi vedieť, kde je možné vykonať zmeny vo vstupoch,a vedieť, ktoré bunky obsahujú vzorce, a ako také by sa s nimi nemalo meniť ani pozmeňovať. Bez ohľadu na zvolenú metódu formátovania však nezabudnite neustále používať, aby nedošlo k zámene.
Krok 2
Ďalej analyzujte trend v dostupných historických údajoch a vytvorte hybné sily a predpoklady pre budúce predpovede. Napríklad analyzujte trend v predaji s cieľom predpovedať rast tržieb, analyzujte COGS ako percento predaja a predpovedajte budúce COGS. Získajte viac informácií o metódach predpovedania Metódy predpovedania Najobľúbenejšie metódy predpovedania. V tomto článku vysvetlíme štyri typy metód predpovedania výnosov, ktoré finanční analytici používajú na predpovedanie budúcich výnosov. .
Krok 3
Nakoniec pomocou predpokladov a predpokladov pripravených v predchádzajúcom kroku predpovedá budúce hodnoty Forecasting Forecasting odkazuje na prax predpovedania toho, čo sa stane v budúcnosti, berúc do úvahy udalosti v minulosti a súčasnosti. V zásade ide o rozhodovací nástroj, ktorý pomáha podnikom vyrovnať sa s dopadmi neistoty budúcnosti skúmaním historických údajov a trendov. pre všetky riadkové položky vo výkaze ziskov a strát. Predpovedajte konkrétne riadkové položky a pomocou nich vypočítajte medzisúčty. Napríklad pre budúci hrubý zisk je lepšie predpovedať COGS a výnosy Príjmy Príjmy sú hodnotou všetkých predajov tovaru a služieb uznaných spoločnosťou v danom období. Výnosy (tiež označované ako tržby alebo príjmy) tvoria začiatok výkazu ziskov a strát spoločnosti a často sa považujú za „vrcholnú položku“ podniku.a odčítať ich od seba, a nie priamo predpovedať budúci hrubý zisk.
Šablóna výkazu ziskov a strát
Stiahnite si bezplatnú šablónu výkazu ziskov a strát spoločnosti Finance a vytvorte medziročný výkaz ziskov a strát s vlastnými údajmi.
Táto šablóna pochádza z kurzu Finančné analýzy finančných analýz.
Čo sú spoločné ovládače pre každú položku výkazu ziskov a strát?
| Riadková položka | Vodič alebo predpoklad |
|---|---|
| Tržby | Vybrané percento rastu, viazané percento rastu na základe indexu (napríklad HDP) |
| Cena predaného tovaru | Percento predaja, fixná hodnota dolára |
| SG&A | Percento predaja, pevná suma, trend, pevná hodnota dolára |
| Odpisy a amortizácia | Časový plán odpisovania |
| Úrokové náklady | Rozpis dlhov |
| Daň z príjmu | Percento príjmu pred zdanením (efektívna sadzba dane) |
Aj keď sa tieto ovládače bežne používajú, jedná sa iba o všeobecné pokyny. Existujú situácie, kedy je pri stanovení správneho ovládača alebo predpokladu potrebné použiť intuíciu. Napríklad konkrétny subjekt môže mať nulové výnosy. Z tohto dôvodu nie je možné pre COGS použiť percentuálny podiel vodiča predaja. Namiesto toho sa analytik bude musieť spoľahnúť na preskúmanie minulého trendu COGS, aby určil predpoklady na predpovedanie COGS do budúcnosti.
Základné výkazy použité vo finančnom modelovaní sú rovnaké základné výkazy použité v účtovníctve. Existujú tri: Výkaz ziskov a strát, Súvaha Súvaha Súvaha je jednou z troch základných finančných výkazov. Tieto vyhlásenia sú kľúčové pre finančné modelovanie aj pre účtovníctvo. Súvaha zobrazuje celkové aktíva spoločnosti a spôsob financovania týchto aktív prostredníctvom dlhu alebo vlastného imania. Aktíva = Pasíva + Vlastné imanie a Výkaz peňažných tokov Výkaz peňažných tokov Výkaz peňažných tokov (oficiálne nazývaný Výkaz peňažných tokov) obsahuje informácie o tom, koľko hotovosti spoločnosť za dané obdobie vygenerovala a použila. Obsahuje 3 oddiely: hotovosť z operácií, hotovosť z investovania a hotovosť z financovania. .Vo finančnom modeli Typy finančných modelov Medzi najbežnejšie typy finančných modelov patria: model 3 výkazov, model DCF, model fúzií a akvizícií, model LBO, model rozpočtu. Objavte 10 najlepších typov, každý z týchto výrokov ovplyvní hodnoty ostatných výrokov.
Vysvetlenie výkazu ziskov a strát
Ďalej uvádzame video s vysvetlením, ako funguje výkaz ziskov a strát, rôzne položky, ktoré ho tvoria, a prečo je to tak dôležité pre investorov a riadiace tímy spoločnosti.
Dúfame, že vám toto video pomohlo pochopiť, čo mnoho ľudí považuje za najdôležitejší finančný výkaz v účtovníctve!
Dodatočné zdroje
Ak sa chcete hlbšie ponoriť do vytvárania každého z týchto výkazov pre finančný model, pozrite si nižšie uvedené bezplatné finančné zdroje, ktoré podrobne skúmajú každú z hlavných finančných výkazov:
- Súvaha Súvaha Súvaha je jednou z troch základných finančných výkazov. Tieto vyhlásenia sú kľúčové pre finančné modelovanie aj pre účtovníctvo. Súvaha zobrazuje celkové aktíva spoločnosti a spôsob financovania týchto aktív prostredníctvom dlhu alebo vlastného imania. Aktíva = Pasíva + Vlastné imanie
- Výkaz peňažných tokov Výkaz peňažných tokov Výkaz peňažných tokov Výkaz peňažných tokov (oficiálne nazývaný Výkaz peňažných tokov) obsahuje informácie o tom, koľko hotovosti spoločnosť za dané obdobie vygenerovala a použila. Obsahuje 3 oddiely: hotovosť z operácií, hotovosť z investovania a hotovosť z financovania.
- Prognózovanie výkazu ziskov a strát Projektovanie riadkových položiek výkazu ziskov a strát Diskutujeme o rôznych metódach projektovania riadkových položiek výkazu ziskov a strát. Projektovanie riadkových položiek výkazu ziskov a strát začína príjmom z predaja a potom nákladom
- Typy finančnej analýzy Typy finančnej analýzy Finančná analýza spočíva v použití finančných údajov na vyhodnotenie výkonnosti spoločnosti a na odporúčanie, ako sa môže v budúcnosti zlepšovať. Finanční analytici vykonávajú svoju prácu predovšetkým v programe Excel pomocou tabuľky na analýzu historických údajov a vytváranie projekcií. Typy finančnej analýzy
